案例一：CEPA框架下率先放宽金融机构外资持股比例上限

　　主要做法：2017年6月，在香港回归祖国二十周年之际，证监会批准设立汇丰前海证券有限责任公司、东亚前海证券有限责任公司，港资合并持股比例分别为51%和49%。两家公司于2017年12月7日正式开业，其中，汇丰前海证券是内地首家港资控股证券公司，由香港上海汇丰银行有限公司与前海金融控股有限公司共同发起成立，双方占股比例分别为汇丰银行51%，前海金控49%。东亚前海证券由东亚银行有限公司、前海金控及另外两家内地公司共同发起设立，其中东亚银行为第一大股东，持股比例为49%。汇丰前海证券与东亚前海证券是根据内地与香港特区政府、澳门特区政府签署的《关于建立更紧密经贸关系的安排》（简称CEPA）补充协议十框架下，获得证监会核准的港资控股证券公司。

　　另外，加上此前成立的内地首家CEPA框架下合资证券投资咨询公司——广证恒生证券投资咨询公司、内地首家CEPA框架下消费金融公司——前海招联消费金融公司、内地首家CEPA框架下港资控股公募基金公司——恒生前海基金管理公司，内地首家以“准入前国民待遇加负面清单”模式设立的大西洋银行横琴分行，CEPA框架下对港澳金融业开放政策在广东全面落地。

　　改革亮点：一是突破了外资不能控股的限制。无论是汇丰银行的绝对控股还是东亚银行的相对控股，都是外资机构在内地金融业领域投资的重大突破。

　　二是突破了单一牌照的限制。与以往外资证券公司只能获得投资银行牌照不同，两家港资机构直接获得了多项业务牌照。

　　三是以往外资只能和内地证券公司合资设立投行业务子公司，汇丰前海证券是直接和内资非金融机构组建的合资证券公司。

　　实践成效：汇丰前海证券等机构的设立，是广东深化粤港合作，实现国家战略定位的重要成果，不仅体现了党中央、国务院对于维护香港繁荣稳定的重要态度，还表明中国证监会对促进中国资本市场健康稳定发展作出的积极努力，为构建我国金融业对外开放新格局、建立更加开放的经济体系做出有益探索。